Продолжение истории мальчика Джесси и его друга-косатки Вилли, ставшее логичным развитием первой части. Фильм сохраняет тот же дух, сочетая трогательную драму о дружбе и ответственности с элементами захватывающего приключения и семейного просвещения. Действие разворачивается на живописном побережье Орегона, куда Джесси приезжает с родителями.
Третья часть культовой серии о коварных гоблинах переносит зрителя из старинного замка в современный кампус. Профессор колледжа, конфисковав у студента древнюю книгу с запретными заклинаниями, даже не подозревал, что выпустит на волю целую банду мелких, но крайне проказливых существ. Эти милые, но злобные чудища, выросшие из классического фэнтези-хоррора, тут же находят применение своей любви...